"Potřebujeme seniorního vývojáře, ale 200 tisíc měsíčně nemáme," tento scénář dobře znají zakladatelé mnoha českých startupů. Zatímco velké mezinárodní korporáty lákají na šesticiferné roční platy, začínající firmy s omezeným rozpočtem tahají za kratší konec.
Nemáte budget jako Amazon nebo Google? Nevadí! 🚀
Naštěstí existuje trumf, který může být pro řadu talentů cennější než tučná výplata: podíl na budoucím úspěchu firmy.
Když Productboard, český unicorn s miliardovou valuací, začínal, také nemohl konkurovat platům velkých firem. Místo toho nabídl klíčovým vývojářům equity. Dnes mají někteří z těchto zaměstnanců podíly v hodnotě milionů korun. Podobný příběh mají i další úspěšné české startupy jako Rohlík nebo Avast.
Chcete probrat, jaké jsou možnosti? Bookněte si call.
Employee Equity programy nabízejí zajímavou alternativu k vysokým platům. Místo "pracuj pro nás" můžete říkat "buduj s námi" – a nabídnout část firmy zaměstnancům, kteří ji s vámi společně povedou k úspěchu.
Z manažerského pohledu to přináší dvojí výhodu:
Zkušenosti z vyspělých startupových ekosystémů potvrzují, že pro ambiciózní profesionály může být vidina vlastnictví části perspektivní společnosti přesvědčivějším argumentem než okamžitá finanční odměna.
V rámci Employee Equity programů existuje několik cest, jak zaměstnancům nabídnout podíl na chodu, profitu a růstu společnosti.
Jde o nejrozšířenější variantu mezi světovými startupy, převážně v Americe a Velké Británii, která je nejefektivnější pro obě strany.
Jak funguje:
⚠️ Pozor: V Česku se ESOP zatím tolik nevyužívá kvůli chybějícímu daňovému rámci. Naše legislativa oproti té zahraniční, považuje příjem z nákupu akcií (uplatněním opcíí) za příjem ze závislé činnosti. Tím pádem se z rozdílu mezi Strike Price a prodejní cenou neodvede jen daň, ale i zdravotní a sociální pojištění.
*) Pokud je OSVČ v paušálním režimu a uplatní opci, pak příjem z uplatnění opce se daní samostatně. Je proto nutné podat daňové přiznání.
**) U prodeje skutečného podílu se odečítá i nákupní hodnota podílu. Podmínky daňového osvobození FO (nejsou-li v obchodním majetku) zahrnují časové testy (držení 5 let pro podíly v s. r. o. / 3 roky pro akcie v a.s.) a nepřekročení príjmů z prodeje 40 mil. Kč.
***) U PO osvobozen prodej účasti v dceřinné společnosti (nad 10 % základního kapitálu společnosti držených déle než 12 měsíců).
Jak funguje:
👌 Hodí se pro: C-level manažery nebo klíčové vývojáře, bez kterých by váš startup nemohl fungovat.
✅ Výhody: Jednoduché, rychlé, vytváří okamžitý pocit partnerství.
❌ Nevýhody: Zaměstnanci se okamžitě stávají spolumajiteli se všemi právy, což může být riskantní, pokud nejde o prověřené partnery.
*) Pokud je OSVČ v paušálním režimu a uplatní opci, pak příjem z uplatnění opce se daní samostatně. Je proto nutné podat daňové přiznání.
**) U prodeje skutečného podílu se odečítá i nákupní hodnota podílu. Podmínky daňového osvobození FO (nejsou-li v obchodním majetku) zahrnují časové testy (držení 5 let pro podíly v s. r. o. / 3 roky pro akcie v a.s.) a nepřekročení príjmů z prodeje 40 mil. Kč.
***) U PO osvobozen prodej účasti v dceřinné společnosti (nad 10 % základního kapitálu společnosti držených déle než 12 měsíců).
Jak funguje:
✅ Výhody: Jednodušší administrativa, neředíte vlastnickou strukturu.
❌ Nevýhody: Slabší psychologický efekt "partnerství v byznysu".
*) Pokud je OSVČ v paušálním režimu a uplatní opci, pak příjem z uplatnění opce se daní samostatně. Je proto nutné podat daňové přiznání.
Celý proces zahrnuje 4 klíčové fáze:
Nabídnete zaměstnanci opci – právo koupit v budoucnu akcie nebo podíly za dnešní, výhodnější cenu (Strike Price).
👉 Příklad: "Místo 120 tisíc nabízíme 80 tis. + možnost koupit do 3 let 1 % firmy za 200 tisíc korun. Dnes má firma hodnotu 20 milionů, za 3 roky cílíme na 100 milionů. Tvůj potenciální zisk? 800 tisíc."
✅ Výhody: Nižší provozní náklady na začátku a motivovaný zaměstnanec, který nepřemýšlí o odchodu ke konkurenci. Bez okamžitého daňového dopadu.
Zaměstnanec nezíská všechny opce najednou, ale postupně podle předem domluveného mechanismu:
Tento komplikovaný systém zajišťuje, že váš klíčový člověk neodejde uprostřed kritického projektu. Pokud ano, nechává na stole potenciální statisíce či miliony.
Po konci Vesting Period vzniká nárok, nikoliv povinnost akcie nebo podíly odkoupit. Tato fáze je také bez daňového dopadu.
Po Vestingu přichází právo proměnit opce v reálné akcie nebo podíly. Zaměstnanec zaplatí původně dohodnutou cenu (Strike Price).
⚠️ Pozor na daně: I bez prodeje vzniká daňová povinnost – jak na straně zaměstnance, tak na straně zaměstnavatele. Zdaňuje se rozdíl mezi aktuální tržní cenou (Fair Market Value) a nákupní cenou (Strike Price) jako další položka příjmů ze závislé činnosti.
Když přijde akvizice, IPO nebo sekundární prodej, zaměstnanec může své akcie nebo podíly prodat za výrazně vyšší cenu než za jakou je nakoupil.
Daňová povinnost: Zdanění rozdílu mezi prodejní a nákupní cenou jako ostatního příjmu, pokud nejsou splněny podmínky pro osvobození od daně.
Zásadní problém v ČR: V okamžiku využití opce je dle českých daňových předpisů nutné zdanit rozdíl mezi aktuální tržní cenou a Strike Price jako příjem ze zaměstnání – to znamená zaplatit daň z příjmu i odvody na sociální a zdravotní pojištění, a to jak na straně zaměstnance, tak na straně společnosti.
Jak se vyhnout zdanění při exitu: Zaměstnanec musí držet své akcie či podíly dostatečně dlouho a splnit časový test pro osvobození (u podílů je nutné, aby mezi Exercise a Exitem uběhlo 5 let, u akcií 3 roky). Od roku 2025 je zaveden limit 40 mil. Kč, po jehož překročení musíte hlásit příjem daňové správě, i když je osvobozen od daňové povinnosti.
💡TIP: Nejúspěšnější startupy mají v ESOPu vyhrazeno 10-15% firmy. To je dost na přilákání top talentů a zároveň na udržení kontroly nad firmou.
Motivujte své zaměstnance podílem ve firmě. Nastavíme to spolu.
ESOP vyžaduje právní údržbu: úpravy společenské smlouvy, opční smlouvy a systém pro sledování vestingů. Není to "set and forget" záležitost.
Zvažte klíčové otázky:
Profesionální nastavení tyto problémy minimalizuje. Improvizace může bolet.
Úspěšné startupy nestaví budovy nebo algoritmy. Staví je lidé. 💚
Nabídněte klíčovým manažerům nebo seniorním zaměstnancům ESOP. Místo toho, aby scrollovali nabídky na LinkedInu, budou s vámi stavět něco, co je částečně jejich.
Jasně, není to jednoduché. Daňové a právní aspekty můžou být složité. Ale s dobrým nastavením získáte konkurenční výhodu, která vám pomůže:
Chcete zavést ESOP ve vaší firmě a vyhnout se běžným chybám, které stojí startupy čas i peníze? Připravili jsme pro vás praktický ESOP Checklist: 4 kroky k úspěšnému zavedení, na které je potřeba myslet při implementaci.
Nevíte, kudy kam? Nelamte si s tím hlavu sami. Pište nebo volejte, jsme tu pro vás. 👋